AZ Legacy Law Group, PLLC

I am so proud of my team for going above and beyond when a client is in dire needs. Without disclosing too much information, our client has a medical emergency that needed his/her documents set up ASAP to protect the estate. My team coordinated with the Bank and the Title Company to gather all the necessary documents and within 24 hours, we executed everything flawlessly. This is something that normally would have taken weeks, but when there is an emergency, all hands are on deck!

I am happy to announce that AZ Legacy Law Group or as my staff likes to call it, "Team Luan" has done it again. We found out that we just won a case that went to the appeal court.

We also won on oral argument today. The attorney for the Claimant was a great attorney and presented his case extremely well. I was very nervous if we even stood a chance.

I am thankful that I get to work with such an amazing team. I couldn't have won without their support.

Not a billboard, but being at the top and front of a Bulletin is pretty awesome!

On March 27, 2024 at 6 PM, PACCAZ and I are hosting a seminar to help our community understand more about Probate, Wills and Trusts. Please RSVP to reserve your seat. Dinner will be served!

https://l.facebook.com/l.php?u=https%3A%2F%2Fpaccaz.org%2Fevents%2F%3Ffbclid%3DIwAR3Zs2ZLYgkYbugES0TSEkgCN64kiMtu_gFRZN9vrtyBMeQzR11qSww9xKQ%23!event%2F2024%2F3%2F28%2Fnavigate-probate-with-confidence-learn-about-wills-and-trusts&h=AT0jj47ZrRs4DJMDCg22Mt8_hRcCoGEbhtST6UzIpk_5XK0MWx4kuFL3_a2ZihG5CUXtBYrTPuZ5--9usHsCeXbuewiAi-baJm7PCWH_1naT79wJuJoBk6Lzlap1z9PVIoixaZGGanFDXSOG_8Y

The result from the hearing came out and I am extremely thrilled to announce that we won! We were awarded everything we asked for plus attorney fees and costs. We are nice most of the time, but when we have to fight for a just cause, we will fight with everything we have.

Made my day to receive an email from a happy client.

Stepped-Up Basis Not Available at Grantor’s Death for Assets Held in Irrevocable Grantor Trust

Rev. Rul. 2023-2, 2023-16 I.R.B. (forthcoming Apr. 17, 2023)

On March 29, 2023, the Internal Revenue Service (IRS) released Revenue Ruling 2023-2, which clarified that no basis adjustment is available at the grantor’s death under Internal Revenue Code (I.R.C.) § 1041(a) for assets transferred by the grantor to a trust, where the transfer is considered a completed gift for gift tax purposes and the assets are not included in the grantor’s estate (generally irrevocable grantor trusts). Under the facts considered, the assets did not fall within any of the seven types of property listed in I.R.C. § 1014(b) deemed to have been “acquired or passed from a decedent” for purposes of I.R.C. § 1041(a).

Takeaways: Revenue Ruling 2023-2 is consistent with the position long taken by many estate planners, despite the fact that grantor trusts are generally disregarded as a separate tax entity by the IRS and treated as indistinguishable from the grantor for income tax purposes. Because the step up in basis is not available for irrevocable grantor trusts, “the basis of [the asset held in the irrevocable grantor trust] immediately after [the grantor’s] death is the same as the basis of [the asset] immediately prior to [the grantor’s] death.” Rev. Rul. 2023-2, at 2, 2023-16 I.R.B. (forthcoming Apr. 17, 2023).

**VIETNAMESE**** Translation through Google - May not be exact translation.

Cơ sở tăng dần không có sẵn khi nhà tài trợ qua đời đối với tài sản được nắm giữ trong quỹ ủy thác không thể thu hồi của nhà tài trợ

Linh mục Rul. 2023-2, 2023-16 I.R.B. (sắp ra mắt vào ngày 17 tháng 4 năm 2023)

Vào ngày 29 tháng 3 năm 2023, Sở Thuế vụ (IRS) đã ban hành Quy định về Doanh thu 2023-2, trong đó làm rõ rằng không có điều chỉnh cơ bản nào khi người được cấp quyền qua đời theo Bộ luật Doanh thu Nội bộ (I.R.C.) § 1041(a) đối với tài sản do người được cấp quyền chuyển nhượng cho một ủy thác, trong đó việc chuyển nhượng được coi là một món quà đã hoàn thành cho các mục đích thuế quà tặng và tài sản không được bao gồm trong tài sản của người cấp (thường là ủy thác của người cấp không hủy ngang). Theo các sự kiện được xem xét, tài sản không thuộc bất kỳ loại nào trong bảy loại tài sản được liệt kê trong I.R.C. § 1014(b) được coi là đã được "mua lại hoặc chuyển giao từ một người quá cố" cho các mục đích của I.R.C. § 1041(a).

Bài học rút ra: Quy định về doanh thu 2023-2 phù hợp với lập trường mà nhiều nhà lập kế hoạch bất động sản đã thực hiện từ lâu, mặc dù thực tế là các quỹ tín thác của người cấp phép thường bị IRS coi là một thực thể thuế riêng biệt và được coi là không thể phân biệt được với người cấp phép vì mục đích thuế thu nhập. Bởi vì cơ sở tăng dần không có sẵn cho các quỹ tín thác của người cấp không hủy ngang, nên “cơ sở của [tài sản được giữ trong quỹ ủy thác của người cấp không thể hủy ngang] ngay sau khi [người được cấp] qua đời cũng giống như cơ sở của [tài sản] ngay trước [ cái chết của người cấp phép.” Linh mục Rul. 2023-2, lúc 2, 2023-16 I.R.B. (sắp ra mắt vào ngày 17 tháng 4 năm 2023).

After a full-day trial from morning until evening yesterday. I am proud to say that my team did a fantastic job at helping me prepare for this trial. We presented our case well and we gave our client a winning chance on a difficult case. I am also thankful to all the friends and neighbors that came to watch the trial and supported my client.

Our client got his trademark approved through the USPTO.

Opening a business is a journey. The beginning is an uphill push. You have to hustle and grind. You have to learn new skills and new ways of marketing. It's a challenging journey, but one that will bring many rewards.

AZ Legacy Law Group is here to help set up your LLC and Corporation. Do not let your fear stop you, we only live once.

Legal DIY story:

Mom, wanting to pass the house to her son before she died, had a friend in the real estate industry drafted and executed a Quitclaim deed to transfer title to her son. When mom died, son discovered that the deed was done incorrectly and title would not guarantee title.

Son had a friend who claims he is knowledgeable in the law and would help get the house into son's name since he though this was an easy case and son is the only heir to the estate. Son's friend executed legal documents to transfer title. Son thought this was done.

A couple years later, son discovered that the Bank was foreclosing on his home. Now son has to hire an attorney to start emergency Probate to stop the foreclosure and get title properly transferred to his name.

Lesson: The problem with any estate planning documents, no matter how simple, is that the effect cannot be seen until the time of death, which could be years later. A small mistake is all it takes. Ultimately, who should the son sue for these mistakes. Was it the person who helped mother or was it his friend? The liability could potentially be equal to the value of the house.

Here, at AZ Legacy Law Group, each time we prepare a deed, we are extremely careful because we know the importance of this document and the great potential liability that comes with preparing such a document.

1. We always do a preliminary title search to make sure the client has the authority to transfer title and there is no issue with chain of title.

2. We check the exempt code to make sure it is compliance with state law.

3. We double check the legal descriptions to make sure we are not transferring the wrong plot.

4. We also check for disclaimers to comply with community property law.

5. Additionally, we consider the step-up basis when executing any deed.

If you need help or consultation more on this matter, please call us at 480-300-5556.

Google Translate: Vietnamese

Câu chuyện DIY pháp ly:

Mẹ vì muốn chuyển ngôi nhà cho con trai trước khi qua đời nên đã nhờ một người bạn làm trong lĩnh vực bất động sản soạn thảo và thực hiện chứng thư Quitclaim để chuyển quyền sở hữu cho con trai bà. Khi mẹ qua đời, con trai phát hiện ra rằng hành động đã được thực hiện không chính xác và quyền sở hữu sẽ không đảm bảo quyền sở hữu.

Son có một người bạn nói rằng anh ta am hiểu luật và sẽ giúp sang tên cho con trai căn nhà vì anh ta nghĩ rằng đây là một trường hợp dễ dàng và con trai là người thừa kế duy nhất của di sản. Bạn của Sơn làm thủ tục pháp lý sang nhượng quyền sở hữu. Sơn nghĩ thế là xong.

Vài năm sau, con trai phát hiện ra rằng Ngân hàng đang tịch thu nhà của mình. Giờ đây, con trai phải thuê một luật sư để bắt đầu Chứng thực Di chúc khẩn cấp nhằm ngăn chặn việc tịch thu tài sản thế chấp và chuyển quyền sở hữu sang tên của mình một cách chính xác.

Bài học: Vấn đề với bất kỳ tài liệu hoạch định tài sản nào, dù đơn giản đến đâu, là hiệu quả không thể thấy được cho đến khi người đó qua đời, có thể là nhiều năm sau đó. Một sai lầm nhỏ là tất cả những gì nó cần. Cuối cùng, người con trai nên kiện ai vì những sai lầm này. Đó là người đã giúp mẹ hay đó là bạn của anh ấy? Trách nhiệm pháp lý có thể tương đương với giá trị của ngôi nhà.

Ở đây, tại AZ Legacy Law Group, mỗi khi chúng tôi chuẩn bị một chứng thư, chúng tôi đều cực kỳ cẩn thận vì chúng tôi biết tầm quan trọng của tài liệu này và trách nhiệm pháp lý tiềm ẩn lớn đi kèm với việc chuẩn bị một tài liệu như vậy.

1. Chúng tôi luôn thực hiện tìm kiếm quyền sở hữu sơ bộ để đảm bảo khách hàng có quyền chuyển nhượng quyền sở hữu và không có vấn đề gì với chuỗi quyền sở hữu.

2. Chúng tôi kiểm tra mã được miễn trừ để đảm bảo mã đó tuân thủ luật tiểu bang.

3. Chúng tôi kiểm tra kỹ các mô tả pháp lý để đảm bảo rằng chúng tôi không chuyển nhượng nhầm lô đất.

4. Chúng tôi cũng kiểm tra các tuyên bố từ chối trách nhiệm để tuân thủ luật sở hữu cộng đồng.

5. Ngoài ra, chúng tôi xem xét cơ sở tăng cường khi thực hiện bất kỳ hành động nào.

Nếu bạn cần trợ giúp hoặc tư vấn thêm về vấn đề này, vui lòng gọi cho chúng tôi theo số 480-300-5556.

Things to consider before preparing a deed

Deeds that are prepared incorrectly can be voidable or create a cloud over the title. When there is a cloud over the title, the consequences can be costly.

The consequences:
1. Costly Legal Action for a Quiet Title Action
2. Probate because title never got transferred into Trust or Beneficiary as intended
3. Costs of getting Title Report and costs of amending incorrect deeds

In your search for an attorney to prepare your Will or Trust, you should look for someone with knowledge and experience in estate planning because it is a complex area of law. Price is a factor but it should not be the only factor. The quality of your estate plan is extremely important because you won't know the effect of it until it is actually put to use years later.

One example I can give is that I am currently helping a family fight to keep their assets because of a poorly drafted Will done by a non-attorney office. While the intention of this office was good in that they wanted to save the client money in providing this service, they did not realize that years later, this Will they drafted has led to a gruesome battle and a broken family.

***Vietnamese***

Trong quá trình tìm kiếm một luật sư để chuẩn bị Di chúc hoặc Ủy thác của bạn, bạn nên tìm một người có kiến ​​thức và kinh nghiệm trong việc lập kế hoạch di sản vì đây là một lĩnh vực pháp luật phức tạp. Giá cả là một yếu tố nhưng nó không nên là yếu tố duy nhất. Chất lượng của kế hoạch bất động sản của bạn là cực kỳ quan trọng bởi vì bạn sẽ không biết tác dụng của nó cho đến khi nó thực sự được đưa vào sử dụng nhiều năm sau đó.

Một ví dụ mà tôi có thể đưa ra là tôi hiện đang giúp một gia đình đấu tranh để giữ tài sản của họ vì Di chúc được soạn thảo sơ sài do một văn phòng không phải là luật sư thực hiện. Mặc dù ý định của văn phòng này là tốt ở chỗ họ muốn tiết kiệm tiền cho khách hàng khi cung cấp dịch vụ này, nhưng họ đã không nhận ra rằng nhiều năm sau, Di chúc và Chứng thư mà họ soạn thảo đã dẫn đến một trận chiến kinh hoàng và một gia đình tan vỡ.

Happy to announce that after a year of commercial business litigation, we have finally come to a favorable settlement and our client is extremely happy.

Inherited IRA - what happen after you passed and your children gets your IRA? Please read this great article I found.

 Inherited IRAs are a gift to beneficiaries, but the rules surrounding distributions from these accounts are not.
 Beneficiaries must follow a 10-year rule for distributions, which began after the Secure Act passed in December 2019, but the requirements are intricate and, for some, tricky. The Internal Revenue Service issued proposed regulations about the matter, which is the agency’s interpretation of the rules.
 But that interpretation is not aligned with how beneficiaries and financial advisers understood it for the last couple of years, and the confusion can result in some inheritors racking up expensive and unnecessary fees and taxes on the money they were gifted.
 Here’s how it’s supposed to work: If the original owner died after she was required to take distributions (currently, RMDs must begin by April 1 after turning 72 years old), beneficiaries of inherited IRAs must take their own distributions annually. Those who inherited an IRA where the original owner had not reached his required minimum distribution age simply need to take the full balance of the account by the 10th year of the deceased’s death.
 Prior to the Secure Act’s implementation of the 10-year rule, nonspousal beneficiaries could take distributions from these accounts over their lifetime – it was known as a stretch IRA. Spousal beneficiaries may still follow the stretch IRA rules, as well as beneficiaries who are disabled or of minor age.
 Roth IRA beneficiaries are also exempt because Roth IRAs do not have required minimum distributions. The IRS also issued guidance about distributions for defined contribution and defined-benefit plans similar to the IRA rules.
 The timeline of distributions is crucial for income tax purposes. Required minimum distributions are calculated using the account balance at the end of the prior year, as well as the recipient’s age and life expectancy. If beneficiaries are forced to take annual distributions, and those withdrawals are higher than they’d otherwise prefer, taxpayers can be pushed into a higher tax bracket. If inheritors have the choice to take distributions as they wish, they can plan accordingly so that they withdraw more money during a year when their income is less than others – ie. someone in the midst of his peak earning years may delay distributions until closer to the 10th year, while someone just starting her career would likely benefit from withdrawing sooner rather than later.

*******Google Translate: Vietnamese******

IRA được thừa kế - điều gì xảy ra sau khi bạn qua đời và con cái của bạn nhận được IRA của bạn? Hãy đọc bài viết tuyệt vời này mà tôi tìm thấy.

 IRA được kế thừa là một món quà cho người thụ hưởng, nhưng các quy tắc xung quanh việc phân phối từ các tài khoản này thì không.
 Người thụ hưởng phải tuân theo quy tắc 10 năm đối với các khoản phân phối, bắt đầu sau khi Đạo luật Bảo mật được thông qua vào tháng 12 năm 2019, nhưng các yêu cầu rất phức tạp và đối với một số người, rất phức tạp. Sở Thuế vụ đã ban hành các quy định được đề xuất về vấn đề này, đó là cách giải thích của cơ quan về các quy tắc.
 Nhưng cách giải thích đó không phù hợp với cách người thụ hưởng và cố vấn tài chính hiểu nó trong vài năm qua, và sự nhầm lẫn có thể dẫn đến việc một số người thừa kế phải trả các khoản phí và thuế đắt đỏ và không cần thiết đối với số tiền mà họ được tặng.
 Đây là cách hoạt động của nó: Nếu chủ sở hữu ban đầu qua đời sau khi cô ấy được yêu cầu phân phối (hiện tại, RMD phải bắt đầu trước ngày 1 tháng 4 sau khi tròn 72 tuổi), những người thụ hưởng IRA được thừa kế phải nhận phân phối của riêng họ hàng năm. Những người được thừa kế IRA mà chủ sở hữu ban đầu chưa đạt đến độ tuổi phân phối tối thiểu theo yêu cầu chỉ cần lấy toàn bộ số dư của tài khoản trước năm thứ 10 ngày mất của người quá cố.
 Trước khi Đạo luật bảo mật thực hiện quy tắc 10 năm, những người thụ hưởng không phải vợ chồng có thể nhận phân phối từ các tài khoản này trong suốt thời gian của họ - nó được gọi là IRA kéo dài. Người thụ hưởng là vợ / chồng vẫn có thể tuân theo các quy tắc IRA kéo dài, cũng như những người thụ hưởng là người khuyết tật hoặc ở độ tuổi vị thành niên.
 Những người thụ hưởng Roth IRA cũng được miễn vì Roth IRA không có mức phân phối tối thiểu bắt buộc. IRS cũng ban hành hướng dẫn về phân phối cho các kế hoạch đóng góp và lợi ích xác định tương tự như các quy tắc IRA.
 Thời gian của các đợt phân phối là rất quan trọng đối với mục đích đánh thuế thu nhập. Phân phối tối thiểu bắt buộc được tính bằng số dư tài khoản vào cuối năm trước, cũng như tuổi và tuổi thọ của người nhận. Nếu người thụ hưởng bị buộc phải phân phối hàng năm và số tiền rút đó cao hơn mức họ muốn, người nộp thuế có thể bị đẩy vào khung thuế cao hơn. Nếu những người thừa kế có quyền lựa chọn phân chia theo ý muốn, họ có thể lập kế hoạch phù hợp để rút nhiều tiền hơn trong một năm khi thu nhập của họ ít hơn những người khác - tức là. một người nào đó đang ở giữa những năm thu nhập đỉnh cao của mình có thể trì hoãn việc phân phối cho đến gần năm thứ 10, trong khi một người nào đó mới bắt đầu sự nghiệp của cô ấy có thể sẽ được hưởng lợi từ việc rút tiền sớm hơn là muộn hơn.

I have been getting a lot of questions from clients regarding asset protections and long-term care recovery program. My team and I will put together a comprehensive presentation to address some of these questions and concerns. If you have immediate questions, please do not be afraid to give us a call.

Having to go through trial over a self-prepared Will, I highly urge everyone to get your Last Will and Testament drafted by a professional. The preliminary trial alone costs the estate a chunk of money for attorney fees and court costs, not mentioning the stress and toll of litigation and broken relationships.

AZ Legacy Law Group, PLLC updated their address.

I am so proud of my team this week. All of us were running on full engine and worked late into the evening. One of my assistants worked nonstop to get all our signings ready. My other assistant pulled out all the stops and drove three hours to get a difficult Probate accepted by the Judge. On top of everything, we negotiated a higher settlement than what the client originally agreed to. Good job Team!

Operating Agreement (Hợp đồng điều hành) quan trọng hay không quan trọng khi mở công ty LLC?
(*See below for English version*)

Hợp đồng điều hàng giúp chính phủ đặt ra các quy tắc cho công ty LLC, đây có thể tạo ra nhiều vấn đề nếu không có bản hợp đồng này. Các vấn đề chính có thể xảy ra khiến quý vị nên cân nhắc về việc thực hiện làm bản hợp đồng này:

1) Chứng minh ai là sở hữu chính của LLC: Có thể có nhiều người cùng đứng tên trong một công ty và phần trăm sở hữu nhưng không nêu ai là người chính đứng tên của LLC, cách duy nhất chứng minh chính là Hợp đồng điều hành (HDDH)

2) Cặp vợ chồng muốn sở hữu LLC làm tài sản khi một trong hai người mất đi: Nếu chồng mất đi thì người vợ còn sống không có nghĩa là sẽ được thừa hưởng nếu không có bản HDDH. Bạn có thể phải xin giấy quyền sở hữu hoặc kiện tụng quyền thừa kế tại toà án (Probate). Để tránh trường hợp này xảy ra, HDDH là phương án.

3) Bạn sẽ không muốn bị mất quyền lợi khi mình là người góp vốn nhiều hơn: Nếu không có bản HDDH, toà sẽ chia đều cho các thành viên nêu tên trong đăng kí. Nếu sự đóng góp góp vốn không bằng nhau, HDDH là cách để bạn rõ ràng phần trăm sở hữu LLC với người đồng sở hữu.

4) Bạn không muốn lợi nhuận của thành viên của bạn phân bố như nhau: Giống nhau vấn đề ở số 3, nếu sự đóng góp vốn và chia lợi nhuận không đều nhau, bạn sẽ cần tới HDDH để giải quyết vấn đề. Nếu bạn góp vốn 70% và người kia 30%, vậy lợi nhuận của bạn là 70% và người kia 30%. Nhưng nếu không có HDDH toà sẽ quyết định bạn chỉ nhận được 50% và người kia 50% nếu xảy ra kiện tụng. Để tránh sự không công bằng, bạn cần có bản HDDH.

5) Bạn không muốn quyền biểu quyết (vote) của các thành vien trong LLC có nhiều nhân viên có tỷ lệ sở hữu bằng nhau, không phải một phiếu cho mỗi thành viên: Ví dụ một cặp vợ chồng góp vốn 10%, một người góp vốn 90%. Khi bỏ phiếu thì vợ chồng có 2 phiếu, người kia chỉ có một phiếu nên cặp vợ chồng được toàn quyền quyết định dù chỉ có 10% vốn. Vậy để tránh trường hợp này, HDDH có thể giảm rủi ro sự không công bằng.

*English*
Is Operating Agreement important or not when opening an LLC?

The Operating Agreement helps set the rules for governing the LLC. When you register your company, if you do not adopt an Operating Agreement, you are essentially submitting to the default rule, which can be problematic for many reasons. Here are the reasons why you should have an Operating Agreement when you create your company:

1) Prove who is the principal owner of the LLC: There can be many owners in the same company with various percentage of ownership. You need to specify who own what through the Operating Agreement. The default rule is that whoever is listed on the Arizona Corporation Commission is the owner. By default, everyone owns the same percentage if you do not have an Operating Agreement.

2) Surviving spouse wants to own the LLC as an asset when one of them dies: If the husband dies, the surviving wife does not automatically inherit the company if there is no Operating Agreement. You may have to start Probate to inherit the company. To avoid this situation, your Operating Agreement must expressly declare that a married couple holds a transferable interest as community property with right of survivorship.

3) You don’t want distributions of money to members from your multi-member LLC to be equal: Arizona Revised Statutes Section 29-3404.A states: “Any distribution made by a limited liability company . . . must be in equal shares among Members.” If Ted contributed $90,000 to the LLC and Homer and Marge Simpson contributed only $10,000 there are three members so all distributions of money to the members must be 1/3 to Ned, 1/3 to Homer and 1/3 to Marge.

4) You don't want your member's profits distributed equally: Similar to problem number 3, if capital contribution and profit sharing are not equal, you will need an Operating Agreement to clarify this. Arizona Revised Statutes Section 29-3102.12 states: “’Members’ respective interests in the Company’s profits are in proportion to their rights to share distributions.” Arizona Revised Statutes Section 29-3404.A requires that distributions to members be equal. If the LLC’s members are Ted, Homer and Marge and it has a profit of $90,000 then $30,000 each will be allocated to Ned, Homer and Marge.

5) You do not want the voting rights of members in an LLC with multiple employees with equal ownership, not one vote per member: For example, a couple contributes 10% capital, and the partner contributes 90% capital. When it comes to voting power, the couple has 2 votes, the partner only has one vote, so the couple has full power to decide even if they only have 10% in the Company. To avoid this scenario, Operating Agreement can reduce the risk of inequity.

I am proud to announce that starting in 2022, we will be expanding into a bigger office that is more convenient for our clients. The new location will be located off the I-10 off of Elliot. There are plenty of parking spaces and easy access to our office. We look forward to serving everyone at this location for years to come.

As of September 1st, 2020, Arizona’s previous LLC statutes will be repealed and the new Act will apply to all domestic and foreign LLCs.

Notably, creation of operating agreements will now be mandatory under the new Act. Not only is this a requirement for LLCs formed on or after September 1, 2019, but if your Arizona LLC was formed prior to September 1st, 2019, you may need to create or modify an existing operating agreement in light of these and other provisions in the new Act.

For matters left unspecified by the LLC’s operating agreement, the new Act will govern as the default rule. This is not always good for business partners.

By the default rule, if you own 80% and two of your partners each own 10% interests, they can out vote you even if you own 80% of the company.

The New LLC Act imposes default fiduciary duties onto LLC members and managers unless otherwise stated in the LLC’s operating agreement. Specifically, unless otherwise stated in an operating agreement, a member of a member-managed LLC owes the company and other members duties of loyalty and care and an obligation of good faith and fair dealing.

The New LLC Act’s default rule on pre-dissolution distributions requires that they be made in equal shares among members, regardless of ownership percentage.

Happy to announce that we have updated our website to include important team members and to announce that business law will become a big part of our focus going forward.

Although we have always been serving our clients and their business needs, we intend to invest more money, energy and dedication into this area to better serve the needs of our small businesses and larger corporate clients.

We are happy to announce that in addition to helping our client with their estate administration, we also got a quick approval for more than $6000 of Covid-19 Funeral Assistance.

If anyone else has recent family member that died from Covid and need our assistance, please call us at 480-300-5556.

P.S. Please wear a mask and get your vaccine, Covid-19 not to be taken lightly

Warning! Do not create your own estate planning documents without consulting an expert. A template that you download online may not be effective for your particular state. Every State has its own statutory requirements. It's dangerous to think a template you download from some third-party website is going to be effective.

Real Life Example: Client downloaded and created a POA for dad a couple years before Dad became incapacitated. When doctor declared Dad to be incapacitated, client took POA to financial institution to manage dad's financial affairs. Financial institution rejected the POA saying it was not compliance with Arizona's laws. The only way client can now manage dad's affairs is to go to Court and seek a guardianship/conservatorship. This is an expensive process!